BlackRock比特币(BTC)ETF IBIT单日吸金6.652亿美元,创2025年10月以来最大流入

5.267亿美元的净流入日

周一,BlackRock旗下IBIT单日净流入6.652亿美元,成为2025年10月以来美国现货比特币ETF的单日最大流入。第三方资金流统计显示,美国现货ETF全组合当日净流入5.267亿美元,为近一个月来最强的一天;其余产品多数持平或继续失血,BlackRock旗下产品几乎独自扛起了整个交易时段。IBIT一家的流入规模甚至超过了整个组合的净流入,如此程度的集中度在强势交易日中并不常见。资金集中押注于单一产品,这种形态通常对应的是资金整合而非全面突破。对这一产品阵营而言,这也是一个转折:本月早些时候,美国现货比特币ETF曾连续两周净流出,累计达9.1亿美元。本周一(2026年10月19日)是上一个美国交易日,每日申赎数据在收盘后才完成统计,因此这组数字是今晨能够获得的关于机构需求的最新完整读数。

资金流的机制决定了这个数字的分量。现货ETF的申购会迫使发行方直接在市场上买入比特币,因此这一量级的流入是针对最大工作量证明资产的真实买盘需求,而非纸面承诺。通常情况下,这类规模的资金会在当日即传导至市场,因为新发行份额会即时转化为买入。然而这次没有一根价格因此被顶破。CoinGecko数据显示,截至周二11:00(UTC),比特币(BTC)价格约为81,516美元,24小时下跌0.85%;此后小幅回升0.2%,徘徊在81,700美元附近,仍未触及82,000美元。82,000美元一线至今压制着每一次上攻尝试。同期以太坊交投于2,386美元附近,24小时下跌1.35%。机构资金大规模到位,而上方压力位却未让步,这正是本次交易时段的核心张力。

KOSPI大跌3.73%与偏空的期权盘面

同一天,亚洲芯片板块对风险情绪几乎没有提供支撑。韩国市场收盘数据显示,KOSPI指数当日下跌215.27点,跌幅3.73%,收于5,552.74点,盘中一度触及5,493.24的低点。三星电子收跌2.98%,SK海力士下跌4.23%,创下4月以来最弱收盘。当日跌势与市场对AI投资支出的疑虑再度升温有关,叠加法国国内抗议活动压缩了整体风险偏好,芯片股普遍遭遇获利了结。

衍生品交易员当天则在为下行保护买单。看跌期权赋予买方以固定行权价卖出的权利,因此看跌期权成交量集中的位置,标示着交易员预期出现麻烦的价位。公开期权数据显示,截至11:00(UTC)的24小时内,约11,562枚Bitcoin (BTC)的看跌期权成交,看涨期权约为7,660枚,两者之比为1.5比1。成交最活跃的单个合约是10月30日到期、行权价80,000美元的看跌期权,约832张合约;第三活跃的合约是同一到期日、行权价78,000美元的看跌期权。成交量前五的合约全部是看跌期权,另外三张是行权价在35,000美元至50,000美元之间的深度虚值12月25日期权。这一偏斜结构更像月末对冲而非恐慌性抛售:最重的成交集中在现货价略下方,在距到期仅五天的情况下这是保护成本最低的位置,而远月的12月行权价则像廉价的尾部保险。就季节性而言,10月本身也偏弱:我们的持续统计显示,10月迄今回报率为-2.2%,而该月历史平均回报为+18.34%。此前的报道曾跟踪过ETF需求疲软背景下比特币逼近81,356美元支撑的过程;周一的这波流入,是检验这一需求基础是否已经转向的第一次真实测试。

81,364美元支撑决定区间走向

我们的实时监测显示,现货价格目前位于81,660美元,24小时下跌约1.1%,恰好卡在决定短线格局的两个价位之间。下方,81,364美元支撑位在我们的综合支撑阻力评分中得分为91/100,SMA 50、斐波那契0.236回撤位与一目均衡表云顶在此汇聚;上方,82,470美元枢轴位得分为70/100。横盘判断能否成立,取决于81,364美元能否守住。资金费率接近平稳,报0.0029%;仍有65.9%的账户持有多头,多空比为1.93比1,说明持仓结构中HODL一方压过空头。动能指标依旧偏软,RSI为46.3,MACD呈看跌形态,因此日线收盘重新站上82,470美元,才是确认区间上沿被突破的触发信号。完整技术图谱见我们的比特币技术分析。